Historische Volatilität

• Die historische Volatilität wird aus historischen Kurssprüngen geschätzt.
• Der entscheidende Faktor ist die Auswahl und Gewichtung der zurückliegenden Sprünge.
• Bei plötzlichen Kurssprüngen oder lange anhaltenden ruhigeren Phasen muss die Volatilitätsschätzung angepasst werden.